Estados financieros analisis vertical

Contabilidad de análisis vertical

El análisis vertical de los estados financieros es una técnica en la que se identifica la relación entre las partidas de un mismo estado financiero expresando todos los importes como un porcentaje un importe total. Este método compara diferentes partidas con una única partida en el mismo periodo contable. Los estados financieros elaborados mediante esta técnica se conocen como estados financieros de tamaño común.

Al aplicar este método en el balance, todas las cuentas de las tres categorías principales (es decir, el activo, el pasivo y el patrimonio neto) se comparan con el total del activo. Todas las partidas del balance se presentan como una proporción del total del activo. Estos porcentajes se muestran junto con los importes en moneda absoluta. Por ejemplo, supongamos que una empresa tiene tres activos: efectivo por valor de 4 millones de dólares, existencias por valor de 7 millones de dólares y activos fijos por valor de 9 millones de dólares. El método de análisis vertical los mostrará como

Y al aplicar esta técnica a la cuenta de resultados, cada uno de los gastos se compara con el total de ingresos por ventas. Los gastos se presentan como una proporción de los ingresos por ventas totales junto con las cantidades absolutas. Por ejemplo, si los ingresos por ventas de una empresa son de 10 millones de dólares y el coste de las ventas es de 6 millones, el coste de las ventas se presentará como el 60% de los ingresos por ventas.

Ejemplo de interpretación del análisis vertical del balance

Un análisis vertical de los estados financieros suele informar del porcentaje de cada partida respecto a un importe total. El análisis vertical puede utilizarse para comparar e identificar tendencias dentro de una empresa de un año a otro (intraempresa) o entre diferentes empresas (interempresa).

Los estados de tamaño común incluyen sólo los porcentajes que aparecen en un análisis horizontal o vertical. Suelen utilizarse para comparar una empresa con otra o para comparar una empresa con otros estándares, como las medias del sector.

Las cuentas de resultados de tamaño común de Jonick Corporation y Schneider Corporation muestran que Schneider tiene unos porcentajes de beneficios brutos y de ingresos netos de las operaciones inferiores a los de las ventas. Sin embargo, Schneider tiene unos ingresos netos globales más altos debido a las mayores ganancias por la venta de inversiones.

Desde el punto de vista del inversor, Jonick es mejor para ganar dinero con las operaciones. Schneider puede o no ser capaz de mantener los beneficios de las ventas de inversiones. Normalmente, si se comparan empresas de venta al por menor o de fabricación, se estaría más interesado en los beneficios de las operaciones, ya que esa es la función principal del negocio. Este análisis podría llevarle a un análisis más horizontal de Schneider y Jonick para determinar por qué se están generando tantos ingresos por la venta de inversiones.

Ejemplo de análisis vertical

En este ejemplo, se puede ver rápidamente que aunque las ventas totales aumentaron en el segundo año, el porcentaje de beneficio bruto y neto de la empresa disminuyó. Si bien es probable que el coste de los bienes vendidos aumente a medida que aumenta el importe total de las ventas, la utilización del método de análisis vertical revela que los costes no aumentaron de forma proporcional al aumento de las ventas.En el primer año, el coste de los bienes vendidos era sólo el 25% de las ventas totales de la empresa, pero en el segundo año el porcentaje aumentó al 30%. Esto significa que la empresa necesita reducir su coste de los bienes vendidos mientras intenta aumentar o mantener el importe total de sus ventas para aumentar sus beneficios brutos y netos en el tercer año.Ejemplo de análisis vertical en una cuenta de resultados con ingresosOtra forma de utilizar el análisis vertical es entender cuánto contribuye cada producto o servicio que ofrece una empresa a sus ventas totales. El siguiente gráfico muestra la cuenta de resultados de una empresa con los importes totales en dólares y los porcentajes de los ingresos generados por cada uno de sus productos o servicios:

Fórmula del análisis vertical

¿Qué es el análisis vertical? El análisis vertical es el análisis proporcional de un estado financiero, en el que cada partida de un estado financiero aparece como un porcentaje de otra partida. Esto significa que cada partida de una cuenta de resultados se expresa como un porcentaje de las ventas brutas, mientras que cada partida de un balance se expresa como un porcentaje de los activos totales.El uso más común del análisis vertical es dentro de un estado financiero para un solo período de información, de modo que uno puede ver las proporciones relativas de los saldos de las cuentas. El análisis vertical también es útil para el análisis de tendencias, para ver los cambios relativos en las cuentas a lo largo del tiempo, como en una base comparativa durante un período de cinco años. Por ejemplo, si el coste de las mercancías vendidas tiene un historial del 40% de las ventas en cada uno de los últimos cuatro años, entonces un nuevo porcentaje del 48% sería una causa de alarma.Análisis vertical de la cuenta de resultadosEl uso más común del análisis vertical en una cuenta de resultados es mostrar las diversas partidas de gastos como un porcentaje de las ventas, aunque también puede utilizarse para mostrar el porcentaje de las diferentes partidas de ingresos que componen las ventas totales.    Un ejemplo de análisis vertical para una cuenta de resultados se muestra en la columna del extremo derecho de la siguiente cuenta de resultados condensada: